债市重大事件

(资料图)

PART1.

每日要闻

1.国家外汇管理局副局长、新闻发言人王春英就2022年8月份外汇收支形势回答了记者提问。王春英表示，我国外汇市场表现出较强的韧性，银行结售汇和涉外收支均为顺差。8月份，银行结售汇顺差250亿美元，企业、个人等非银行部门涉外收支顺差113亿美元，均高于今年以来的月均水平。8月份货物贸易跨境收支顺差552亿美元，较7月份增长31%。同时，来华直接投资项下净流入较7月份增加，境外投资者投资境内债券和股票市场情况持续改善，凸显了我国市场以及人民币资产的长期投资价值。(信息来源：财联社)

2.人民银行上海总部9月15日公布数据显示，截至2022年8月末，境外机构持有银行间市场债券3.48万亿元，约占银行间债券市场总托管量的2.8%。从券种看，境外机构的主要托管券种是国债，托管量为2.33万亿元，占比66.9%；其次是政策性金融债，托管量为0.81万亿元，占比23.4%。(信息来源：中国证券报)

3.美国8月PPI同比增长8.7%，预估为8.8%，前值为9.8%。美国8月PPI环比下降0.1%，预估下降0.1%，前值为下降0.5%。(信息来源：财联社)

4.目前已披露的数据显示，今年以来已发行的中小银行专项债规模已经接近500亿元。业内人士预计，中小银行专项债发行有望进一步提速。(信息来源：中国证券报)

PART2.

展期&违约事件

【9月14日，奥园集团有限公司宣称，对“19奥园02”展期。本期债券全部债券持有人(含已登记回售和未登记回售的债券持有人)的本金兑付时间调整为2023年9月3日，本期利息剩余部分兑付时间调整为自2022年12月3日起的9个月内。】

PART3.

取消发行事件

央行动态

央行公告称，为维护银行体系流动性合理充裕，9月15日人民银行开展4000亿元中期借贷便利(MLF)操作和20亿元公开市场逆回购操作，中标利率分别为2.75%和2.00%；此外，9月15日有20亿元7天期逆回购和6000亿元12月期中期借贷便利到期，市场净回笼量2000亿元。

未来5个交易日，共有80亿元7天期逆回购和400亿元1个月期国库现金定存到期，后续仍需密切关注央行公开市场操作力度。

一级市场(9月16日)

PART1.

发行与到期预告

9月16日预计共发行债券56只，发行量1277.4亿(不含同业存单)。

在利率债方面，国债发行1只，共300.0亿；政策性银行债发行4只，共120.0亿；地方政府债发行3只，共441.7亿。

在信用债方面，金融机构债发行5只，共67.0亿；短融发行9只，共87.5亿；中票发行3只，共43.0亿元；公司债发行15只，共148.6亿；资产支持证券发行14只，共51.1亿。

可转债发行2只，共18.5亿。

各类型债券发行只数占比情况

9月16日到期债券共190只，到期额1555.95亿元，均为到期偿付债券。

未来3月债券偿还情况统计

PART2.

特色新债介绍

【利率债】

【地方政府债】

9月16日，预计江苏将发行地方政府债3只，发行额441.7亿。其中，再融资一般债券2只，发行额332.4亿；再融资专项债券1只，发行额109.3亿元。

【同业存单】

同业存单方面，9月16日计划发行1333.3亿，到期543.0亿，发行额前五分别是：22浦发银行CD151、22中信银行CD114、22建设银行CD152、22交通银行CD198、22平安银行CD113。

其中，1M发行债券27只，共181.7亿；3M发行债券20只，共125.5亿；6M发行债券19只，共59.0亿；9M发行债券15只，共71.7亿；1Y发行债券46只，共895.4亿。

从评级来看，发行主体评级为AAA的发行债券74只，共1216.3亿；发行主体评级为AA+的发行债券36只，共85.5亿；发行主体评级为AA的发行债券10只，共18.0亿。

【非金信用债】

9月16日预计共发行非金信用债(短融、中票、公司债、企业债、资产支持证券)41只，共330.2亿。

各类型非金信用债发行额占比情况

重要债券一览表

二级市场(9月15日)

截至9月15日，与上一个交易日相比：

国债方面，截至18:00,10年国债活跃券报2.6610%，下行0.40BP.国开债方面，10年国开活跃券报2.8675%，下行0.50BP。

国债期货方面，10年国债期货主力合约收盘报101.270，跌0.04%；5年期国债期货主力合约报101.750，跌0.07%；2年期国债期货主力合约收盘报101.160，跌0.02%。

信用债方面，截至9月15日17:00，交易所成交量前三的债券为：22招港02、20深能Y2、17杭高新；交易所涨幅前三的债券为：20世茂G4、15世茂02、20远资01。

货币市场与收益率曲线(9月15日)

各期限中债国开债到期收益率走势

各期限中债国债到期收益率走势

9月15日，中债10年国债收益率报2.6625%，与前一交易日持平；9月14日美国十年国债收益率报3.4100%，下行1.0BP.近期10年期美国国债收益率呈现小阶段上升趋势，中美利差再次变为负值。

10年期中美国债到期收益率走势

中债5年中短期票据(AAA)收益率报2.9434%，上行0.07BP；中债5年城投债(AAA)收益率报2.9658%，上行0.05BP。

注：信用利差以国开债收益率为基准

注：信用利差以国开债收益率为基准

可转债打新

市场预报

1.9月16日：工业增加值、70个大中城市住宅销售价格月度报告、能源生产情况月度报告。

2.9月20日：LPR公布日。

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